Investir en bourse est une activité risquée, surtout pour ceux qui n’ont ni le temps ni l’expertise pour suivre le marché de près. C’est la raison d’être de la gestion d’actifs : les investisseurs confient leur argent à une société de gestion par contrat, et ses spécialistes l’investissent pour leur compte.
Vu de l’extérieur, c’est un métier d’investissement. Vu de l’intérieur, c’est aussi un métier opérationnel : les actifs de chaque client doivent être gérés, comptabilisés et rapportés chaque jour.
Le cœur opérationnel
Portman, le système de gestion d’actifs d’OTS, couvre dans un seul système les opérations quotidiennes d’une société de gestion :
- La gestion des actifs des portefeuilles clients, y compris les actifs autres que les actions cotées.
- Les opérations de fin de journée qui clôturent correctement chaque journée.
- Un calcul dynamique des frais, pour respecter chaque contrat client.
- Les documents et livres comptables, jusqu’au grand livre.
- La gestion des comptes bancaires et des courtiers.
- Les opérations liées aux assemblées d’actionnaires.
Les frais méritent une attention particulière
C’est sur les frais que se gagnent ou se perdent les relations clients. Un frais mal calculé, même légèrement, entame vite la confiance. Un système de frais dynamique permet de paramétrer chaque accord tel qu’il a été convenu, au lieu de le faire entrer dans une formule standard.
Le calendrier compte plus qu’il n’y paraît
Les marchés ne suivent pas toujours la semaine habituelle. Jours fériés, séances exceptionnelles et autres changements affectent les traitements de fin de journée et le calcul des frais. Portman permet de basculer sur un jour ouvré exceptionnel, pour que les opérations suivent le calendrier réel.
Au-delà des actions cotées
Beaucoup de sociétés de gestion détiennent davantage que des actions cotées. Un système central qui ne comprend que ces dernières renvoie tout le reste vers des tableurs. Portman gère les actifs autres que les actions cotées dans le même système.
La gestion d’actifs est un métier d’investissement vu de l’extérieur et un métier opérationnel vu de l’intérieur.
Le lien avec les fonds et les risques
Les sociétés de gestion qui gèrent aussi des fonds d’investissement peuvent relier Portman au back-office des fonds pour leur administration, et à ERM pour une vision unifiée des risques sur les fonds et portefeuilles : risque de marché, flux entrants et sortants, marché obligataire et courbes de taux.